Sledujeme svetovú ekonomiku, finančné trhy, pritom sa pozeráme aj na konkrétne aspekty obchodovania a investovania. Investície vo vrecku.
VIP sekcia
Freedom má v ponuke aj dlhopisy

Ak hľadáte výnosnú investíciu s nízkym rizikom, ste tu správne

/

Investovanie do dlhopisov predstavuje skvelú príležitosť pre tých, ktorí hľadajú stabilný príjem s nižším rizikom. Pozrieme sa na inovatívny produkt vám umožňuje jednoducho a efektívne investovať do dlhopisov rôznych typov s prehľadom o výnose, riziku a ratingu. Získate prístup k dlhopisovým trhom po celom svete, pričom budete mať k dispozícii odborné analýzy a nástroje na optimalizáciu vašich investícií. Ak hľadáte bezpečné a predvídateľné investície, ktoré diverzifikujú vaše portfólio, Bond Showcase je ideálnou voľbou pre vás.

Čo je Freedom Bond Showcase

Freedom Bond Showcase je nový produkt od spoločnosti Freedom24, ktorý investorom poskytuje prístup k dlhopisovým trhom na jednom mieste. Tento produkt zjednodušuje proces výberu dlhopisov tým, že ponúka prehľad všetkých dostupných dlhopisov na obchodovanie. Hlavným cieľom je umožniť investorom prístup k rôznym typom dlhopisov z celého sveta, čím sa zjednodušuje celý proces investovania do tohto aktíva.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

Produkt je navrhnutý tak, aby bol prístupný pre všetkých, od začiatočníkov až po skúsených investorov. Freedom Bond Showcase poskytuje prehľadné kategorizovanie dlhopisov podľa rôznych kritérií, ako sú výnos, riziko, dátum splatnosti a rating. Takto si každý investor môže vybrať tie dlhopisy, ktoré najlepšie zodpovedajú jeho investičným cieľom a apetítu na riziko.

Tento produkt rieši problém súčasného neprehľadného a komplikovaného výberu dlhopisov, ktorý môže byť pre mnohých investorov demotivujúci. S Bond Showcase je tento proces oveľa efektívnejší a prístupnejší, pričom poskytuje komplexný pohľad na rôzne možnosti investovania.

Čo sú to dlhopisy

Dlhopis je cenný papier, ktorý predstavuje formu úveru, ktorý investor poskytuje emitentovi (vláda, korporácia alebo iná organizácia) výmenou za pravidelné úroky a sľub splatiť istinu na konci doby splatnosti. Keď investor nakúpi dlhopis, stáva sa veriteľom emitenta, pričom investuje určitú sumu peňazí, za ktorú dostane úrokové platby (tzv. kupóny). Po uplynutí doby splatnosti, emitent splatí hlavnú sumu (istinu) investorovi. Inak povedané, svoje peniaze požičiate tomu, kto dlhopisy vydal. Za dobu pôžičky dostávate úroky a následne celú požičanú sumu. 

Dlhopisy predstavujú stabilnú a predvídateľnú investíciu, ktorá poskytuje pravidelný príjem vo forme úrokov, čo môže byť pre mnohých investorov výhodné. Taktiež sú považované za bezpečnejšiu alternatívu k akciám, pretože väčšina dlhopisov je považovaná za stabilné a menej volatilné investície, čo je atraktívne pre konzervatívnych investorov, ktorí preferujú menšie riziko.

Riziká spojené s dlhopismi: Aj keď dlhopisy sú bezpečnejšie než akcie, stále existujú riziká. Kreditné riziko predstavuje možnosť, že emitent nebude schopný splatiť úroky alebo istinu. Úrokové riziko spočíva v tom, že zmena úrokových sadzieb na trhu môže ovplyvniť hodnotu dlhopisov. Preto je dôležité starostlivo zvážiť typ dlhopisu, pred jeho zakúpením.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

Ako funguje Freedom Bond Showcase?

Freedom Bond Showcase poskytuje prehľadný výber dlhopisov rôznych typov – vládnych aj korporátnych. Dlhopisy sú rozdelené podľa kritérií, ako sú výnos, riziko, dátum splatnosti a rating, čo investorom umožňuje rýchlo a jednoducho porovnať rôzne možnosti. Tento prehľad je navrhnutý tak, aby investor mohol rýchlo identifikovať najvhodnejšie investície podľa jeho potrieb a investičných cieľov.

Jednoduché obchodovanie:

Freedom Bond Showcase integruje celý proces obchodovania do jednej platformy, čo zjednodušuje obchodovanie s dlhopismi. Používatelia môžu obchodovať s dlhopismi priamo cez platformu, využívajúc pokročilé nástroje na analýzu trhu a monitorovanie investícií v reálnom čase. Okrem toho, platforma poskytuje aj historické dáta, čo umožňuje lepšie pochopenie dlhopisového trhu a predpoklad jeho budúceho vývoja.

Vzdelávanie a podpora:

Jednou z hlavných výhod Bond Showcase je dostupnosť vzdelávacích materiálov a odborných analýz, ktoré sú k dispozícii pre investorov. Tieto materiály zahŕňajú návody, ktoré pomáhajú nováčikom aj skúseným investorom lepšie pochopiť, ako investovať do dlhopisov, a čo je dôležité pri ich výbere. 

Odborné analýzy a komentáre od expertov na dlhopisy tiež poskytujú cenné informácie, ktoré pomáhajú pri rozhodovaní o vhodných investíciách. Tento aspekt poskytuje investorom nielen nástroje na obchodovanie, ale aj cenné informácie a podporu, ktoré zvyšujú šance na úspech pri investovaní.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

Ako nájsť a kúpiť dlhopisy na Freedom24

  1. Prejdite na sekciu „Čo kúpiť“
    Otvorte webovú verziu platformy Freedom24 a prejdite do sekcie „Čo kúpiť“.
  2. Vyberte „Dlhopisy“
    V ponuke vyberte „Dlhopisy“ a prezrite si starostlivo zostavený zoznam dostupných dlhopisov. Tento zoznam vám poskytne rôzne možnosti podľa výnosu, rizika a dátumu splatnosti.
  3. Prejdite do obchodného systému
    Po výbere dlhopisu prejdite do obchodného systému, kde môžete zadať objednávku. Systém je intuitívny a umožňuje jednoduchý nákup.
  4. Spracovanie požiadavky
     Po zadaní objednávky sa vaše požiadavky spracujú počas 10-15 minút, čo umožňuje rýchlo reagovať na zmeny na trhu.

Kľúčové vlastnosti Bond Showcase

  • Transparentné stanovenie ceny:
    V zozname požiadaviek je uvedená trhová cena bez nahromadeného kupónového výnosu. Celková suma sa vypočíta pri podaní žiadosti, čo zaručuje jasnosť a prehľadnosť.
  • Rýchle výplaty kupónov:
    Investori dostávajú výplaty kupónov počas 1–2 dní, čo zabezpečuje pravidelný príjem.
  • Typ objednávky:
    Dlhopisy je možné kúpiť iba pomocou limitovanej objednávky, čo vám dáva kontrolu nad cenou, za ktorú chcete nakúpiť.
  • Obchodné hodiny:
    Obchodné hodiny sú od 9:00 do 18:00 (UTC+3), čo poskytuje dostatok času na nákup počas aktívnych hodín trhu.

Dostupnosť

V súčasnosti je Bond Showcase dostupná pre európskych zákazníkov, čím sa zaručuje širší prístup k obchodovaniu s dlhopismi pre európsku investičnú komunitu.

Stači sa registrovať týmto linkom.

Investovanie vždy zahŕňa riziko straty kapitálu. Prognózy a minulá výkonnosť nemožno považovať za spoľahlivé ukazovatele budúcich výsledkov. Pred uskutočnením akýchkoľvek obchodov je dôležité vykonať vlastnú analýzu. V prípade potreby vyhľadajte nezávislé poradenstvo od certifikovaného odborníka.

Výsledková sezóna sa blíži

Ako obchodovať výsledkovú sezónu? Jednoduchý návod na šikovnú stratégiu

/

Štyrikrát do roka sa svet investícií dostáva do centra pozornosti – je to výsledková sezóna, kedy spoločnosti zverejňujú svoje štvrťročné výsledky. Pre investorov je to jedno z najstresujúcejších období roka, keďže trhy často zažívajú výraznú volatilitu. Akcie skáču o jednotky až desiatky percent v priebehu niekoľkých minút, hodín alebo dní. Prečo? Trh reaguje na to, ako veľmi (alebo málo) sa výsledky zhodujú s očakávaniami analytikov.

Skúsení obchodníci a investori sa v tomto období snažia využiť pohyby na trhu vo svoj prospech. Ako však zistiť, kde volatilita hrozí, ako ju vyhodnotiť a na čo si dať pozor?

Viac informácií nájdete aj v novom videu Tomáša Vranku a jeho kolegov na kanáli XTB na YouTube.

Ako zistiť, kde možno očakávať väčší pohyb?

Jedným z najjednoduchších spôsobov odhadu očakávanej volatility je trh s opciami. Môže vám povedať, aký pohyb očakáva trh pre jednotlivé akcie. Neznamená to, že predpovede budú stopercentné, ale poskytuje to cenný pohľad na náladu investorov.

Na obrázku nižšie môžete napríklad vidieť, že trh očakával pohyb akcií spoločnosti Alphabet (GOOGL) o približne 7 %, zatiaľ čo v prípade spoločnosti Coca-Cola (KO) toboli len približne 3 %. Vo všeobecnosti majú technologické spoločnosti tendenciu byť volatilnejšie ako defenzívne tituly typu spotrebného tovaru.

Investície vo vrecku

Zdroj: SpotGamma

Pozrite sa na históriu

Okrem opcií je dobré pozrieť sa aj na to, ako akcie reagovali na výsledky v minulosti. Skvelým príkladom je už spomínaná spoločnosť Apple, kde dlhodobé údaje ukazujú, že akcie reagovali na výsledky hospodárenia priemerným pohybom 1,04 %. Podobne je to aj v prípade ďalších veľkých technologických spoločností. Tieto historické údaje môžete nájsť napríklad na stránke Investing.com alebo v profesionálnych dátových službách.

Investície vo vrecku

Zdroj: Bloomberg Finance L.P., XTB

Kedy sa trh skutočne pohne?

Možno vás prekvapí, že väčšina pohybov indexu S&P 500 za posledných 30 rokov sa odohrala mimo bežných obchodných hodín, najmä po zisku, ktorý spoločnosti vykazujú pred otvorením trhu alebo po ňom. To je dôležité najmä pre tých, ktorí zvažujú obchodovanie na intradennej báze.

Investície vo vrecku

Zdroj: Financial Times, Bespoke Investment Group

3 obľúbené stratégie pre výsledkovú sezónu

Keď vieme, kde hľadať volatilitu, je čas premýšľať o tom, ako s ňou pracovať (ako ju úspešne obchodovať). Každý obchodník a investor má špecifický prístup. Vo všeobecnosti však možno tieto stratégie opísať tromi hlavnými zásadami:

1. Pre-earnings Momentum – využite očakávania

Myšlienka je jednoduchá – ak cena stúpa a pridáva sa objem, kupujete akcie 3 až 5 dní pred výsledkami. Vystúpite z nej pred zverejnením výsledkov, aby ste sa vyhli riziku negatívnej reakcie (gap-down). Táto stratégia využíva pozitívny sentiment, pri ktorom trh často „preceňuje“ očakávania. Funguje aj opačne – ak sentiment pred výsledkami klesá, môžete špekulovať na pokles (krátke pozície).

2. Gap & Go – využite silný pohyb po zverejnení

Ak sa akcie po zisku otvoria s veľkou medzerou nahor a prvá sviečka na grafe potvrdí silu pohybu, obchodník vstúpi do dlhej pozície. Agresívnejší prístup je vstúpiť hneď po otvorení, konzervatívnejší je počkať na čiastočné vyplnenie medzery vytvorenej zverejnenými výsledkami. Stratégia je obľúbená medzi intradennými obchodníkmi, ktorých cieľom je rýchly zisk z trhovej eufórie po lepších výsledkoch.

3. Fade the Move – buďte kontrarián

Niekedy trh reaguje prehnane. Ak akcie po zisku prudko vzrastú, ale potom začnú oslabovať a trh vykazuje známky prekúpenosti (ukazovatele ako RSI atď.), môže prísť korekcia. Cieľom tejto stratégie je vstúpiť proti trendu a zachytiť práve tento krátkodobý pullback. Obchodníci často vystupujú, keď sa dosiahne napríklad 50 % retracement posledného rastu.

Pripravte sa na nadchádzajúcu výsledkovú sezónu

Výsledková sezóna je jedným z najzaujímavejších období na trhoch – prináša zvýšenú volatilitu a širokú škálu príležitostí pre rôzne typy obchodníkov. Či už uprednostňujete dlhodobejší prístup s využitím bežných cenných papierov alebo aktívnejšie špekulácie prostredníctvom pákových CFD, výsledková sezóna ponúka príležitosti pre konzervatívnych investorov aj pre tých, ktorí hľadajú vyššie riziko a potenciálne vyššie výnosy. Všetky tieto stratégie sa dajú ľahko prispôsobiť vášmu obchodnému štýlu a chuti riskovať.

Nová výsledková sezóna sa začne už o niekoľko týždňov, takže je ideálny čas sa na ňu pripraviť. Ak vás zaujíma, ako tieto príležitosti obchodovať efektívnejšie, pozrite si nové video spoločnosti XTB, v ktorom nájdete konkrétne tipy a praktické príklady.

Ak chcete tieto obchodné príležitosti využiť sami, môžete tak urobiť prostredníctvom investičnej platformy XTB. Viac informácií nájdete na adrese: https://link-pso.xtb.com/pso/iR3AV.

Rozdielové zmluvy sú komplexné nástroje a v dôsledku použitia finančnej páky sú spojené s vysokým rizikom rýchleho vzniku finančnej straty. Pri 69 % účtov retailových investorov došlo pri obchodovaní s rozdielovými zmluvami u tohto poskytovateľa k vzniku straty. Mali by ste zvážiť, či rozumiete tomu, ako rozdielové zmluvy fungujú, a či si môžete dovoliť vysoké riziko straty svojich finančných prostriedkov. Investovanie je rizikové, investujte zodpovedne.

Hedge fondy pod lupou: riziko, pákový efekt a stratégia miliardových investorov

/

Keď sa povie „investovanie“, väčšine ľudí sa vybavia klasické scenáre: nákup akcií, ETF, zlata alebo kryptomien s výhľadom na dlhodobý rast. Táto stratégia je bežná medzi drobnými investormi – jednoducho nakúpia a čakajú roky na zhodnotenie.

Profesionálni investori, veľké banky a hedžové fondy sa však riadia úplne inými pravidlami. Ich cieľom nie je len držať aktíva a dúfať v rast. Namiesto toho používajú špecifické stratégie a pákový efekt, ktoré im umožňujú obchodovať s oveľa väčšími sumami, než v skutočnosti vlastnia. A v tom spočíva ich výhoda – aj malé pohyby na trhu môžu znamenať obrovské zisky, ale samozrejme sú s nimi spojené riziká.

Aké konkrétne taktiky používajú hedge fondy? Ako si zabezpečujú obrovské zisky aj vo volatilnom prostredí? A prečo je ich prístup k investovaniu pre bežných investorov často zahalený rúškom tajomstva?

Viac sa o tejto téme dozviete aj v novom videu Tomáša Vranku a jeho kolegov na kanáli XTB YouTube.

Ako investujú veľké banky a hedge fondy?

Investičné stratégie bánk

Veľké banky sú kľúčovými hráčmi na finančných trhoch, ale ich investičné aktivity nie sú vždy úplne transparentné. Hoci musia vykazovať svoje podiely vrátane rizikových derivátov, nie je ľahké presne určiť, aká časť ich kapitálu smeruje na akciové trhy.

Banky využívajú pákový efekt nielen pri investovaní, ale aj v iných oblastiach svojho podnikania. To im umožňuje dosahovať vyššie zisky, ale zároveň na seba berú väčšie riziko prípadných strát.

Prístup hedžových fondov

Hedžové fondy fungujú inak ako banky a bežní investori. Ich cieľom je dosahovať nadpriemerné výnosy prostredníctvom sofistikovaných stratégií a podobne ako banky pri svojich operáciách často využívajú pákový efekt. Keďže sú regulované americkou Komisiou pre cenné papiere a burzy (SEC), musia pravidelne zverejňovať informácie o svojich investíciách. Vďaka tomu máme lepší prehľad o ich aktivitách ako v prípade bánk.

Z týchto údajov vyplýva niekoľko zaujímavých zistení:

  • Aj keď sú akciové trhy na historických maximách, hedge fondy neznižujú svoju finančnú páku. Naopak, ich využívanie v posledných rokoch neustále rastie.
  • Pred prezidentskými voľbami v USA v roku 2016 fondy výrazne zvýšili pákový efekt v očakávaní víťazstva Donalda Trumpa, čo sa nakoniec ukázalo ako pozitívne pre akciové trhy. Odhadovalo sa, že v tom čase využívali pri akciových investíciách pákový efekt v pomere približne 1:3.
  • V súčasnosti je priemerná páka hedge fondov pri obchodovaní s akciami približne 1:1,75, čo znamená, že na každý dolár vlastného kapitálu investujú ďalších 75 centov požičaného kapitálu.
  • Pri makrostratégiách, ktoré zahŕňajú investície do menových trhov alebo úrokových sadzieb, môže byť pákový efekt ešte vyšší, až 1:7.
Investície vo vrecku

Priemerný pákový efekt hedge fondov pri obchodovaní s akciami. Zdroj: SEC, Úrad pre finančný výskum

Aké sú riziká finančnej páky?

Na prvý pohľad sa môže zdať, že hedžové fondy podstupujú extrémne riziká, keď pracujú s vysokým pákovým efektom. V skutočnosti však ich investičné stratégie bývajú dobre premyslené a obsahujú nástroje na zmiernenie rizika strát.

Medzi hlavné faktory, ktoré pomáhajú hedge fondom riadiť riziko, patria:

  • Diverzifikácia portfólia – fondy často investujú do viacerých rôznych aktív súčasne, čím minimalizujú riziko spojené s vývojom jednotlivých trhov. Ak napríklad investujú do akcií, môžu svoje portfólio zabezpečiť aj opciami alebo inými derivátmi.
  • Krátkodobé špekulácie – vysoká páka sa často používa na obchody, ktoré trvajú len niekoľko dní alebo týždňov, najmä v súvislosti s očakávanými makroekonomickými udalosťami, ako sú voľby alebo rozhodnutia centrálnych bánk.
  • Konzervatívne riadenie rizika – hoci hedge fondy využívajú pákový efekt, pri akciových investíciách sa spravidla držia pod pomerom 1:2, čo možno stále považovať za relatívne konzervatívny prístup.

Riziko teda nespočíva len vo veľkosti pákového efektu, ale aj v konkrétnej investičnej stratégii a schopnosti fondu účinne riadiť rizikové faktory.

Čo to znamená pre investorov?

Hedge fondy investujú svoj kapitál agresívnejšie ako bežní retailoví investori. Na dosiahnutie nadpriemerných výnosov používajú pákový efekt, sofistikované stratégie a rozsiahle analýzy. Napriek tomu nie sú neomylné. História ukazuje, že aj tie najväčšie fondy sa môžu mýliť vo svojich odhadoch vývoja na trhu – príkladom sú finančné krízy alebo zlé stávky na makroekonomické trendy. Čas vždy ukáže, či ich odhady trhu boli správne.

Hlavné zistenia:

  • Hedge fondy v súčasnosti využívajú pákový efekt v pomere 1:1,75 pre akcie a až 1:7 pre makro stratégie.
  • Hoci je ich prístup agresívny, stále zahŕňa efektívne riadenie rizík a diverzifikáciu portfólia.
  • Veľké banky tiež pracujú s pákovým efektom, ale ich investičné stratégie nie sú také transparentné.
  • Ani najväčšie fondy nie sú imúnne voči chybám – zlé rozhodnutie môže viesť k miliardovým stratám.

Čo si z toho môžu vziať bežní investori? Kľúčom je pochopiť zásady riadenia rizík, ktoré hedge fondy používajú – diverzifikáciu, strategické využívanie pákového efektu a dôkladnú analýzu trhových trendov. Drobní investori by mali pochopiť, že trh je nepredvídateľný a žiadna stratégia nie je bezchybná. Inšpirovanie sa profesionálnymi investormi môže pomôcť zlepšiť investičné rozhodnutia, ale slepé kopírovanie ich prístupu môže byť nebezpečné.

Ak sa chcete dozvedieť viac o tom, ako hedžové fondy investujú a aké trendy formujú finančné trhy, pozrite si najnovšie video od XTB, v ktorom sa tejto téme venujú analytici Tomáš Vranka, Stanislav Viktorin a Karol Hajduček.

Ak sa chcete sami zapojiť do obchodovania na trhoch, obchodná platforma XTB ponúka širokú škálu investičných a obchodných nástrojov. Okrem toho sú k dispozícii rozsiahle vzdelávacie materiály, ktoré vám pomôžu zdokonaliť vaše obchodné zručnosti. Viac informácií nájdete na adrese: https:.//www.xtb.com/sk

Rozdielové zmluvy sú zložité nástroje a v dôsledku použitia pákového efektu nesú vysoké riziko rýchlej finančnej straty. Pri obchodovaní s rozdielovými zmluvami u tohto poskytovateľa utrpelo stratu 69 % účtov retailových investorov. Mali by ste zvážiť, či rozumiete tomu, ako rozdielové zmluvy fungujú, a či si môžete dovoliť vysoké riziko straty finančných prostriedkov. Investovanie je rizikové, investujte zodpovedne.

Bitcoin, DXY a S&P500 sú kľúčovými ukazovateľmi trhu

SP500 čaká takýto vývoj, analyzuje Jakub Kraľovanský (3. týždeň)

/

SP500 je indexom najväčších amerických firiem. Súčasný sentiment je nastavený pomerne negatívne, pretože paradoxne z ekonomiky prichádzajú pozitívne údaje. To však znamená, že Fed má pri úrokoch voľnú ruku a nič ho nenúti ich znižovať. Dlhopisy dokonca naznačujú, že by mohli ísť vyššie.

SP500 – Týždenné sviečky

Tu veľmi za mňa nie je o čom. SP500 vidím ešte na pokles na 5687 – 5744 bodov. Je toto koniec bullrunu? To popravde zatiaľ nevieme a nedá sa to určiť. Čo by som musel vidieť na to aby sme začali špekulovať na KONIEC BULL MARKETU? Na dennom grafe musíme vytvoriť nižšie LOW a nižšie HIGH. To sa zatiaľ nestalo.

SP500 na týždennom grafe
SP500 na týždennom grafe. Zdroj: Tradingview

Bohužiaľ keď sa tak stane, tak tie akcie aj krypto už bude dosť dole. To je nevýhoda technickej analýzy. To, že bol niekde TOP sa dozvieme proste príliš neskoro. Za mňa aktuálne jednoducho ideme na 5687 – 5744 bodov a tam by mal prísť odraz.

Toto by pre SP500 bolo veľmi negatívne
Toto by pre SP500 bolo veľmi negatívne. Zdroj: Tradingview

Toto by bol za mňa problém.

DXY – Týždenný graf

Najviac bullish graf v hre. Čo je pre nás totálne negatívne. Ak sa pozrieme na minulý týždeň, tak sa pozrite na ten krásne vytiahnutý knôt. Došli sme na rezistenciu, prerazili sme ju a pozrite sa ako ťaháme hore. Navyše sme v oblasti, kde jednoducho nie je žiadna rezistencia.

Je tam silný VOLUME GAP. Nejdem to vysvetľovať podrobne, ale úplne v skratke. Ak na grafe vidíte takto silný prepad cez 1 sviečku, tak potom vieme jednu vec. Keď sa tam raz graf bude vracať, tak rovnako hladko prejde hore. Takže aktuálne všetko nasvedčuje tomu, že ideme na 112 – 113. Nemáme sa tu čoho chytiť.

Ak ešte nemáš svojho brokera, využi nasledujúci link a prispej tak na chod tohto magazínu, aby si mal vždy čerstvé informácie.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

Nevidíme žiadne odmietnutie, žiadny prepad cez trendovku, jednoducho nič. Navyše pred sebou nemáme žiadnu rezistenciu. Rezistenciu, ktorú sme pod sebou mali, sme potvrdili ako support. A práve toto je ten základný dôvod, prečo ja čakám negatívny január. Ak sa pozerám na toto, tak ja to tento mesiac proste fakt nevidím ružovo.

Krypto samozrejme môže mať nejaké dni, že bude rásť, ale ak tu hovoríme o silnom trende a o tom, že BTC ide na 125 k a máme silnejšie a tvrdšie a viacdňové či týždňové rasty, tak na to potrebujeme, aby šlo DXY dole.

DXY sa pohybuje opačne ako SP500
DXY sa pohybuje opačne ako SP500. Zdroj: Tradingview

S takto rastúcim DXY môžeme čakať tak rasty na 2-3 dni a potom zase prepad.

DXY – denný graf

Potrebujeme, aby sa na dennom grafe začal formovať lokálny TOP. Ak sa toto začne diať, tak je vysoká šanca, že sa na BTC a krypte začne formovať lokálne dno.

DXY je veľmi pozitívny
DXY je veľmi pozitívny. Zdroj: Tradingview

Zatiaľ, ako vidíte, tomu nič nenasvedčuje.

Americké dlhopisy

US 2-ročné dlhopisy – týždenný graf

Aj tu je vidieť, ako úroky na US dlhopisoch prudko rastú. Vidím tam rovnako ešte potenciál ísť hore.

Dlhopisy ukazujú smer doláru, ten zas SP500
Dlhopisy ukazujú smer doláru, ten zas SP500. Zdroj: Tradingview

US 10-ročné dlhopisy – týždenný graf

Tu by som si bol priam istý, že dosiahneme aj nové maximum.

10 ročné dlhopisy sú pre SP500 negatívne nastavené
10 ročné dlhopisy sú pre SP500 negatívne nastavené. Zdroj: Tradingview

Všetko nasvedčuje tomu, že tento graf si ide po nové HIGH.

US 2-ročné dlhopisy vs. úrokové sadzby Fed

Toto je len pripomenutie, prečo Fed hovorí o tom, že nebude znižovať sadzby. Ak sa pozriete na to, aký je vývoj úrokových sadzieb od Fedu, tak ono to nie je žiadna jadrová veda. Fed len oneskorene kopíruje to čo robia 2-ročné dlhopisy.

SP500 môže reagovať aj na dvojročné bondy
SP500 môže reagovať aj na dvojročné bondy. Zdroj: Tradingview

Dlhopisy sú najviac sofistikovaný trh na svete, kde sa zmeny prepisujú najrýchlejšie preto je dôležité ho sledovať. Aktuálne teda vidíte, že ak US dlhopisy bude ďalej rásť, tak nie len, že sa úroky nebudú znižovať, ale dokonca môžu ešte aj narásť. A to by bolo pre trhy ťažkou ranou.

Ďalšie zaujímavé čítanie: Kam investovať, radia miliardári

Maj prehľad o svetových trhoch a nezmeškaj príležitosť!

Ak ťa baví náš obsah, ale chcel by si ísť viac do hĺbky prípadne by sa sa chcel pridať do našej investorskej komunity, kde je už viac ako 500 investorov, tak sa pridaj do VIP členstva Investície vo vrecku.

Ako funguje také VIP členstvo a čo sa v ňom dozvieš? Pozri si TOTO VIDEO.

Vo VIP členstve nájdeš akciové portfólio Ing. Jakuba Kraľovanského, vnútornú tabuľku firiem, watchlist ako aj rôzne fundamentálne reporty či analýzy konkrétnych firiem a omnoho viac.

Umelá inteligencia, zlato, ropa a Nasdaq od Chalana z burzy

Ropa posilňuje z viacerých dôvodov, tvrdí Chalan z burzy (3. týždeň)

/

Ropa je základ ekonomiky, jej krvou. Cena ropy sa premieta v cenách tovarov, dopravy a pod. Ak ceny stúpajú, je to problém pre celú ekonomiku. Chalan z burzy využíva fundamenty pre analýzu budúceho vývoja. Na túto analýzu sa pozrieme aj dnes.

Ropa WTI

Ropa výrazne posilnila v závere týždňa a pripísala si tak viac ako 3 percentá. Správy o amerických sankciách zameraných na ropný sektor v Rusku sa podpísali pod týmto rastom. Taktiež predpovede chladného počasia v Európe a v USA posilňujú aktuálne tieto ceny ropy.

Ropa a americký dolár ohrozujú výnosy. Zdroj: Youtube

OPEC+ odložil svoj plán na zníženie produkcie o tri mesiace a celkové obnovenie ťažby až o rok, čiže do konca roka 2026. Taktiež sa očakáva po nástupe Trumpa, že posilní obmedzenia vývozu iránskej ropy, čo môže spôsobiť prerušenie dodávok až do 1 milióna barelov denne. Ovplyvnilo by to približne 1 % celosvetových dodávok.

Zlato / NASDAQ

Druhý týždeň za sebou klesli americké indexy. Index Nasdaq (US100) tak klesol o 1,63 percenta. Za týmto výpredajom stoja silné údaje z trhu práce. To naznačuje potenciálne miernejšie tempo znižovania úrokových sadzieb zo strany Fedu. Očakáva sa, že najbližšie zníženie by mohlo nastať až v polovici tohto roka.

Tieto obavy zo zvýšenej inflácie môžu za pokles na americkom trhu. Piatkové dáta z University of Michigan vykázali taktiež obavy z inflácie. Guvernér z Fedu Goolsbee naznačil, že by sadzby mohli byť výrazne nižšie v priebehu roka.

DE40

Nemecký index DAX (DE40) sa udržiava v blízkosti svojich maxím. Naďalej však ekonomické dáta ukazujú slabosť európskej ekonomiky, predovšetkým vzhľadom na problémy v priemysle. V Nemecku výsledky priemyslu dopadli v novembri lepšie, ako sa čakalo. Môže za to vyššia výroba v energetickom priemysle vzhľadom na chladné počasie.

Naopak priemyselná produkcia výrazne klesla. Preto sa neočakáva v najbližších mesiacoch zlepšenie v tejto oblasti. Taktiež novembrový objem továrenských objednávok v Nemecku sa prepadol o viac ako 5 percent.

Zlato a ropa popisujú stav ekonomiky
Zlato a ropa popisujú stav ekonomiky. Zdroj: XTB

Zhrnutie

Tento týždeň neprináša bezpečné obchody pre externých traderov, preto žiaden nedávame. Na našom patreone sme ale urobili analýzu, v ktorej sme ukázali ako zobchodovať možné situácie na všetkých našich trhoch. Aktuálne sú grafy postavené tak, že je nutné, aby vykreslili formácie, ktoré aktuálne ešte nevidíme.

Kompletnú analýzu a výhľady nájdete na našom patreone alebo OBCHODNEJ KOMUNITE na WWW. CHALANZBURZY.SK

ROZSIAHLEJŠIE ANALÝZY A EDUKÁCIA NA NAŠOM PATREONE

Ďalšie zaujímavé čítanie: Kam investovať, radia miliardári


Maj prehľad o svetových trhoch a nezmeškaj príležitosť!

Ak ťa baví náš obsah, ale chcel by si ísť viac do hĺbky prípadne by sa sa chcel pridať do našej investorskej komunity, kde je už viac ako 500 investorov, tak sa pridaj do VIP členstva Investície vo vrecku.

Ako funguje také VIP členstvo a čo sa v ňom dozvieš? Pozri si TOTO VIDEO.

Vo VIP členstve nájdeš akciové portfólio Ing. Jakuba Kraľovanského, vnútornú tabuľku firiem, watchlist ako aj rôzne fundamentálne reporty či analýzy konkrétnych firiem a omnoho viac.

Kalendár investora informuje o aktuálnych fundamentoch

Kalendár investora (13. – 19. 1. 2025)

/

Kalendár investora je rubrikou, ktorú venujeme základnej orientácii na trhoch. Obchodovanie totiž nie je len o grafoch, ale takisto o fundamentoch ovplyvňujúcich trhy. Kalendár investora slúži na vytipovanie bazálnych fundamentov spôsobujúcich volatilitu. Nie je určený výhradne skúseným investorom, ale všetkým, ktorí chcú mať prehľad o tom, čo sa vo svete investícií deje.

Uplynulý týždeň

Posledný týždeň bol pomerne bohatý na udalosti, ktoré by mohli pohnúť tradičným či kryptomenovým trhom. Kalendár investora sledoval niekoľko fundamentov, ktoré boli nakoniec pre trhy kľúčové.  

Kalendár investora sleduje fundamenty. Zdroj: Youtube

V pondelok sme sa dozvedeli inflačné dáta PMI v oblasti služieb z Európy, ale aj USA. V oboch prípadoch boli mierne vyššie a dá sa povedať, že spôsobili určitú nervozitu. V utorok začali prichádzať dáta popisujúce stav pracovného trhu v USA.  Išlo o JOLTS Job Opening.

K tomu sa pridala streda s ADP správou o zamestnanosti v USA. Tá sa venovala aj platom a pod. Dostatočne podrobne popisuje celý trh práce. V piatok k tomu pribudli údaje o nezamestnanosti, ktorá klesla, a to napriek predpokladom analytikov. Údaje spôsobili silnú negatívnu reakciu na hlavných indexoch. Trhy totiž očakávali určité ekonomické problémy, ktoré by nútili Fed znižovať v januári sadzby.

Aktuálne je teda situácia taká, že ekonomika vykazuje dobré dáta, je na tom lepšie, ako predpokladali analytici. Trh práce generuje nové pracovné miesta. A inflácia mierne stúpa. To značí len jedno – neexistuje žiaden tlak na Fed, aby znižoval úrokové sadzby aj naďalej.

To, že je ekonomika v dobrej kondícii, by za bežných okolností bolo pozitívne. Negatívna reakcia je však spôsobená tým, že trhy očakávajú rýchlejšie znižovanie úrokov. Na to musí mať však Fed dôvod. Prvým dôvodom by mohla byť nižšia miera inflácie, ako predpokladal. To sa nestalo a postupne inflácia stúpa. Veľmi pomaly, ale stúpa. Druhým dôvodom by mohol byť problém so zamestnanosťou. Ani ten však dáta nedoručili.

Ak ešte nemáš svojho brokera, využi nasledujúci link a prispej tak na chod tohto magazínu, aby si mal vždy čerstvé informácie.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

Kalendár investora na tento týždeň

V nasledujúcom týždni kalendár investora vyberá niekoľko kľúčových udalostí. Opäť získame inflačné dáta, a to v podobe PPI a CPI v USA. Dozvieme sa aj infláciu v Českej republike a na Slovensku. Napriek dlhodobejším predpokladom by sa v tomto týždni mali podľa analytikov ich výšky v oboch krajinách zjednotiť na 3,3 %.

Piatok bude patriť Číne. Má vykázať viacero kľúčových údajov, predovšetkým však ide o HDP. Štvrtý kvartál by mal prispieť k rastu ekonomiky takým spôsobom, že celkový ročný výsledok bude na úrovni 5,1 %. A to v pomerne ekonomicky ťažkom roku. Každé sklamanie v tomto ohľade môže veľmi zneistiť trhy.

Tento týždeň uvidíme:

Pondelok (13. 1.)
KrajinaČasOblasťPredchádzajúci výsledok        Odhadovaný výsledok
ČR09:00Index spotrebiteľských cien (R/R)2,8 %3,3 %
Utorok (4. 1.)
USA14:30PPI inflácia (R/R)3,0 %3,4 %
USA14:30Bazická PPI inflácia (R/R)3,4 %3,2 %
Streda (15. 1.)
SR09:00Index spotrebiteľských cien (R/R)3,2 %3,3 %
USA14:30CPI inflácia (R/R)2,7 %2,8 %
USA14:30Bazická CPI inflácia (R/R)3,3 %3,3 %
Štvrtok (16. 1.)
14:3014:30Maloobchodný predaj0,7 %0,5 %
USA14:30Žiadosti o dávky v nezamestnanosti201 k210 k
Piatok (17. 3.)
CHN03:00HDP (R/R)4,6 %5,1 %

Ďalšie zaujímavé čítanie: Kam investovať, radia miliardári


Maj prehľad o svetových trhoch a nezmeškaj príležitosť!

Ak ťa baví náš obsah, ale chcel by si ísť viac do hĺbky prípadne by sa sa chcel pridať do našej investorskej komunity, kde je už viac ako 500 investorov, tak sa pridaj do VIP členstva Investície vo vrecku.

Ako funguje také VIP členstvo a čo sa v ňom dozvieš? Pozri si TOTO VIDEO.

Vo VIP členstve nájdeš akciové portfólio Ing. Jakuba Kraľovanského, vnútornú tabuľku firiem, watchlist ako aj rôzne fundamentálne reporty či analýzy konkrétnych firiem a omnoho viac.

Bitcoin, DXY a S&P500 sú kľúčovými ukazovateľmi trhu

SP500 mieri k novým maximám, analyzuje Jakub Kraľovanský (2. týždeň)

/

Index SP500 pokračuje v silnom raste, pričom týždenná sviečka potvrdzuje význam supportu, od ktorého sa cena odrazila. Minimálny pokles a retracement naznačujú, že trh môže smerovať k novým maximám. Rovnako pozitívne vyzerá aj index Nasdaq, kde sa očakáva odraz od nižších hladín. Kľúčovými faktormi pre ďalší vývoj budú pohyby na 10-ročných dlhopisoch a oslabenie dolárového indexu (DXY), ktoré by mohli podporiť kapitálový prílev do akcií a kryptomien.

SP500 – Týždenná sviečka

Tu je krásne vidieť, ako funguje support. Totálne vytiahnuté obidve sviečky krásne so supportu. Tu veľmi nie je o čom. SP500 zatiaľ spravilo v podstate úplne minimálny pokles a úplne minimálny retracement. Ja osobne zo skúsenosti by som sa vôbec nečudoval ani tomu keby ideme rovno na nové ATH.

SP500 na týždennom grafe
SP500 na týždennom grafe. Zdroj: Tradingview

Nehovorím, že to tak bude, ale hovorím, že by som sa tomu nečudoval.

Rovnako extrémne dobre to vyzerá.

SP500 na dennom grafe
SP500 na dennom grafe. Zdroj: Tradingview

Vôbec by som sa nečudoval novému ATH.

NASDAQ – Týždenný graf

Rovnako čo sa týka týždenného grafu, tak ešte sme neprišli ani na support.

Nasdaq ešte nedošiel na rezistenciu ako SP500
Nasdaq ešte nedošiel na rezistenciu ako SP500. Zdroj: Tradingview

Za mňa by bolo úplne ideálne, keby sme išli na tento support a tam príde odraz.

Ak ešte nemáš svojho brokera, využi nasledujúci link a prispej tak na chod tohto magazínu, aby si mal vždy čerstvé informácie.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

US 10-ročné dlhopisy

Na tejto rezistencii musí prísť odmietnutie. Ak chceme bullmarket, tak musí tu prísť odmietnutie a dlhopisy musia zase začať klesať. Ak sa tak stane a toto je vrchol, tak kapitál sa zase začne prelievať do akcií a krypta.

Dlhopisy nadol a SP500 nahor
Dlhopisy nadol a SP500 nahor. Zdroj: Tradingview

Avšak ak dlhopisy prekonajú túto rezistenciu a budú ďalej rásť, tak to nie je vôbec dobré. Investori budú mať tendenciu alokovať svoje peniaze do bezrizikových dlhopisov, kde budú mať super úrok namiesto akcií.

DXY – Týždenný graf

To isté proste toto by mal byť už vrchol. Teraz bude problém práve to, že sme z najsilnejšej rezistencie možno urobili support.

Ak ma SP500 rásť, dolár musí klesať
Ak ma SP500 rásť, dolár musí klesať. Zdroj: Tradingview

DXY znova musí začať klesať, musí strácať na sile, aby sa akcie aj krypto vedeli nadýchnuť.

Ďalšie zaujímavé čítanie: Týždenný kalendár investora (6. – 12. 1. 2025)

Maj prehľad o svetových trhoch a nezmeškaj príležitosť!

Ak ťa baví náš obsah, ale chcel by si ísť viac do hĺbky prípadne by sa sa chcel pridať do našej investorskej komunity, kde je už viac ako 500 investorov, tak sa pridaj do VIP členstva Investície vo vrecku.

Ako funguje také VIP členstvo a čo sa v ňom dozvieš? Pozri si TOTO VIDEO.

Vo VIP členstve nájdeš akciové portfólio Ing. Jakuba Kraľovanského, vnútornú tabuľku firiem, watchlist ako aj rôzne fundamentálne reporty či analýzy konkrétnych firiem a omnoho viac.

Umelá inteligencia, zlato, ropa a Nasdaq od Chalana z burzy

Zlato je opäť v kurze, tvrdí Chalan z burzy (2. týždeň)

/

Zlato v roku 2024 zaznamenalo silné rasty. Problém je, že ak rastie práve zlato, znamená to, že investori vyhľadávajú istotu. No a istotu hľadajú v rizikových časoch. Zatiaľ sa tento prístup nenaplnil. To však neznamená, že neexistujú riziká na trhu. Rast ceny zlata býva často predzvesťou pádu.

Ropa WTI

Ceny ropy sa postupne zvyšujú. Rast je podporený zvýšeným dopytom v Číne, i keď ekonomické dáta z Číny ostávajú menej uspokojivé. Napriek tomu obchodníci očakávajú, že slabšie údaje zvýšia pravdepodobnosť vládnych stimulov a tie by mohli podporiť spotrebu komodity.

Zlato aj ďalšie aktíva treba obchodovať s primeranou mierou rizika. Zdroj: Youtube

Avšak dlhodobé predpovede naznačujú v tomto roku možný prebytok ponuky, čo by mohlo brániť rastu cien. Ceny budú tak či tak ovplyvnené nepredvídateľnými udalosťami.

Zlato / Nasdaq

Americké akcia vzrástli a vo veľkej miere k tomu samozrejme prispeli technologické firmy. Výrazne posilnila Nvidia, ktorá si pripísala zhruba 4,5 % a Tesla neostala taktiež pozadu. Pripísala si dokonca viac ako 8 percent. Vyhliadky na ďalšie znižovanie úrokových sadzieb sú v hre aj v novom roku, čo sa odráža na nálade investorov.

Zlato opäť porastie na tieto úrovne
Zlato opäť porastie na tieto úrovne. Zdroj: XTB

Taktiež od novozvoleného prezidenta Donalda Trumpa sa očakáva uplatnenie ústretovej politiky voči podnikom. Aj správa ISM podporila pozitívne výsledky, čo nastoľuje možný návrat k možnej expanzii výrobného sektora.

Ak ešte nemáš svojho brokera, využi nasledujúci link a prispej tak na chod tohto magazínu, aby si mal vždy čerstvé informácie.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

Preto je náš preferovaný scenár zo vstupom na modrej úrovni, červená je možný stoploss a zelené možné take-profity .

Zhrnutie obchodného týždňa

Aktuálne máme pred sebou prvý poriadny obchodný týždeň, v ktorom nás čakajú veľmi silné správy dokonca v troch dňoch. V utorok, stredu a piatok.

Tento týždeň zlato, minulý týždeň Nasdaq
Tento týždeň zlato, minulý týždeň Nasdaq. Zdroj: XTB

Najvolatilnejší čas sa očakáva medzi 15:30 až 16:30 ,nakoľko v tomto čase budú reportovať správy ako JOLTS a pod.

Kompletnú analýzu a výhľady nájdete na našom patreone alebo OBCHODNEJ KOMUNITE na WWW. CHALANZBURZY.SK

ROZSIAHLEJŠIE ANALÝZY A EDUKÁCIA NA NAŠOM PATREONE

Ďalšie zaujímavé čítanie: Týždenný kalendár investora (6. – 12. 1. 2025)

Maj prehľad o svetových trhoch a nezmeškaj príležitosť!

Ak ťa baví náš obsah, ale chcel by si ísť viac do hĺbky prípadne by sa sa chcel pridať do našej investorskej komunity, kde je už viac ako 500 investorov, tak sa pridaj do VIP členstva Investície vo vrecku.

Ako funguje také VIP členstvo a čo sa v ňom dozvieš? Pozri si TOTO VIDEO.

Vo VIP členstve nájdeš akciové portfólio Ing. Jakuba Kraľovanského, vnútornú tabuľku firiem, watchlist ako aj rôzne fundamentálne reporty či analýzy konkrétnych firiem a omnoho viac.

Chalan z burzy obchoduje primárne ropu, zlato a Nasdaq

Nasdaq klesá, kde sa zastaví? Analyzuje Chalan z burzy (53. týždeň)

/

Nasdaq (US100) združujúci americké akcie a nemecký DAX (DE40) uzatvárajú rok 2024 v odlišných náladách, pričom trhy sa pripravujú na posledné dni obchodovania. DE40 zaznamenal podporu zo strany technologických akcií, no poklesy vo finančnom a komunikačnom sektore zmiernili celkovú výkonnosť. Hlavná rezistencia na úrovni 20 500 bodov zostáva kritickým bodom pre býkov, ktorí dúfajú v ďalší rast.

Na druhej strane, Nasdaq čelí korekcii spôsobenej rastúcimi výnosmi dlhopisov, ktoré negatívne ovplyvňujú technologické giganty, ako sú Microsoft či Nvidia. Záver roka je poznamenaný výberom ziskov a úpravami portfólií investorov, čo môže priniesť vyššiu volatilitu a zaujímavé obchodné príležitosti.

DE40

Výkonnosť nemeckého DAXu (DE40),podporili informačné technológie. Na druhej strane za poklesmi stoja financie a komunikačné služby. Avšak väčšina trhu je pozitívna, keďže šesť z desiatich sektorov sa obchodovalo vyššie. V prípade otestovania októbrových maxím sa môže spustiť klesajúca dynamika.

Nasdaq a ďalšie trhy od Chalana z burzy. Zdroj: Youtube

Pre býkov zostáva kľúčovou rezistenciou úroveň v oblasti 20 500.Táto úroveň zohrávala v posledných seansách kľúčovú úlohu a mohla by pôsobiť ako odraz pre následný rast. To, ako sa to vyvinie, sa však dozvieme až v ďalších dňoch.

Nasdaq

K poklesu amerického akciového trhu prispeli aj rastúce výnosy dlhopisov. Dôležitý desaťročný výnos dlhopisu sa pohyboval v oblasti sedemmesačného maxima. Aj keď obyčajne majú tieto výnosy negatívny vplyv na veľké technologické spoločnosti, teraz to funguje inak.

Nasdaq budeme obchodovať takto
Nasdaq budeme obchodovať takto. Zdroj: XTB

No pre akcie Microsoftu, Nvidie či Amazonu to platilo. Akcie si tak odpísali mierne svoje zisky. Zrejme dochádza k začiatku zdravej korekcie po výrazných rastoch v roku 2024. Zisky sa tak v závere roka vyberajú a investori si tak upravujú svoje portfólia.
Modrá úroveň je možný vstup, červená stoploss a zelené možný take,profit.
Zhrnutie:
Čaká nás posledný obchodný týždeň, resp dni v roku 2024. Kde môžu a nemusia nastať vačšie pohyby. Ak by nastali, bolo by to reakciou investorov na výber ziskov a uzatváranie pozícií pred koncom roka 2024.

Kompletnú analýzu a výhľady nájdete na našom patreone alebo OBCHODNEJ KOMUNITE na WWW. CHALANZBURZY.SK.
ROZSIAHLEJŠIE ANALÝZY A EDUKÁCIA NA NAŠOM PATREONE:

Ďalšie zaujímavé čítanie: Inflácia otočí alebo podporí prepad trhu? Takéto výsledky priniesla

Chceš vedieť o kryptomenách viac do hĺbky?

Ak ťa zaujímajú kryptomeny a rád by si sa stal traderom alebo jednoducho len nakúpil nejaké mince v tomto bull markete, tak sa pridaj do VIP skupiny Trader 2.0.
Ako funguje také VIP členstvo a čo sa v ňom dozvieš? Pozri si TOTO VIDEO.
Vďaka nášmu magazínu máš dokonca zľavu -10% na všetky VIP členstvá. Stačí zadať v nákupnom košíku ,,IVV10″ a zľava sa ti sama aplikuje.

Fed oznámil sadzby na ďalšie obdobie

Fed zmenil hru? Toto ovplyvní trhy na ďalšie mesiace

/

Fed, Americká centrálna banka, dnes oznámil zníženie úrokových sadzieb o 0,25 %, čím potvrdil očakávania analytikov. Tento krok uzatvára rok 2024 ako obdobie postupného zmierňovania menovej politiky, ktorá bola predtým zameraná na boj proti inflácii. Predseda Fedu Jerome Powell na tlačovej konferencii už pred zasadnutím uviedol, že rozhodnutie odráža stabilizáciu ekonomických podmienok a postupné zlepšovanie inflácie. No upozornil aj na opatrnosť pri ďalších krokoch v roku 2025.

Dôvody zníženia sadzieb

Rozhodnutie Fedu znížiť sadzby o 25 bázických bodov bolo všeobecne očakávané, pričom nástroj Fed Watch už niekoľko dní ukazoval pravdepodobnosť tohto kroku na úrovni 95 %. Inflácia, ktorá bola v prvej polovici roka hlavným dôvodom na zachovanie vyšších sadzieb, sa postupne znižovala, najmä vďaka stabilným cenám ropy a poklesu nákladov v niektorých odvetviach. Powell uviedol, že ekonomika USA vykazuje odolnosť, pričom pracovný trh zostáva silný a spotrebiteľská dôvera sa postupne zlepšuje.

Fed a úrokové sadzby naživo s XTB. Zdroj: Youtube

Toto zníženie sadzieb nie je signálom výrazného uvoľnenia, ale skôr kalibráciou menovej politiky na súčasné podmienky. Powell zdôrazňuje, že v roku 2025 plánujeme opatrný prístup s cieľom udržať infláciu pod kontrolou, no zároveň podporiť udržateľný rast. Dôležitá už teda nie je len inflácia, ale aj trh práce.

Predpokladaná reakcia trhov

Akciové trhy:
Wall Street môže reagovať na oznámenie zmiešane. Index SP500 by mohol mierne rásť, podobne ako Nasdaq. Ten je pomerne citlivý na pohyby úrokových sadzieb. Investori podľa predpokladov privítajú rozhodnutie ako potvrdenie stability americkej ekonomiky, no zároveň budú obozretní voči ďalším krokom Fedu.

Dlhopisové trhy:
Výnosy dlhopisov mierne poklesnú, pričom 10-ročné americké štátne dlhopisy sa aktuálne pohyhujú okolo úrovne 4,2 %. To naznačuje, že investori očakávajú stabilizáciu úrokových sadzieb na súčasných úrovniach počas prvej polovice roku 2025. Do istej miery to naznačuje aj Powell.

Ak ešte nemáš svojho brokera, využi nasledujúci link a prispej tak na chod tohto magazínu, aby si mal vždy čerstvé informácie. Zároveň využiješ možnosť získať akcie zdarma.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

Kryptomeny:
Bitcoin by mohol reagovať na správu pozitívne, dá sa predpokladať, že udrží úroveň 100 000 dolárov. Tento rast by mohol byť podporený očakávaniami, že nižšie sadzby podporia likviditu a záujem o rizikové aktíva vrátane kryptomien. Ethereum a ďalšie altcoiny tiež môžu zaznamenať aspoň mierne zisky.

Rozhodnutie Fedu je pre kryptomenový trh priaznivé, pretože nižšie sadzby zvyšujú atraktivitu digitálnych aktív ako alternatívy k tradičným investíciám, komentoval situáciu analytik kryptotrhu Michael van de Poppe. „Zároveň však ostáva otázkou, ako rýchlo sa trh dokáže adaptovať na prípadné spomalenie znižovania sadzieb,“ dodal.

Fed a rok 2025

Jerome Powell zdôrazňuje, že Fed bude pri ďalších krokoch postupovať opatrne. Hoci inflácia sa dostáva bližšie k cieľovej úrovni 2 %, stále existujú riziká, ktoré môžu ohroziť ekonomickú stabilitu.

„Rok 2025 bude pravdepodobne obdobím stabilizácie,“ uviedol Powell. „Naším cieľom je vytvoriť podmienky, ktoré podporia udržateľný rast bez rizika prehriatia ekonomiky alebo návratu inflácie.“

Analytici očakávajú, že Fed v prvej polovici roku 2025 pravdepodobne nepristúpi k ďalšiemu znižovaniu sadzieb. Namiesto toho sa sústredí na sledovanie makroekonomických ukazovateľov, ako sú miera nezamestnanosti, rast HDP a spotrebiteľské výdavky.

Rozhodnutie Fedu ovplyvní nielen americkú ekonomiku, ale aj globálne trhy. Očakáva sa, že nižšie sadzby podporia rast v rozvíjajúcich sa ekonomikách, ktoré sú často citlivé na pohyby amerického dolára. Slabší dolár môže zároveň zvýšiť atraktivitu komodít, ako sú ropa a zlato, čo by mohlo prispieť k stabilizácii cien týchto aktív.

Európska centrálna banka (ECB) a Čínska ľudová banka (PBoC) budú pravdepodobne pozorne sledovať vývoj v USA, aby prispôsobili svoje vlastné politiky. „Rozhodnutie Fedu môže vytvoriť priestor pre ďalšie uvoľnenie menovej politiky aj v Európe a Ázii,“ uviedla Christine Lagarde, prezidentka ECB.

Potenciálne riziká a otázky

Aj keď zníženie sadzieb Fedu bolo očakávané, existujú otázky o tom, aké kroky budú nasledovať. Niektorí analytici sa obávajú, že prílišné uvoľňovanie menovej politiky môže viesť k prehriatiu trhov a vytvoreniu nových bublín, najmä v technologickom a realitnom sektore.

Ďalším rizikom je možná recesia, ak by externé faktory, ako geopolitické napätie alebo spomalenie globálneho rastu, ovplyvnili americkú ekonomiku. Powell na tlačovej konferencii zdôraznil, že Fed je pripravený konať podľa potreby, no zároveň zdôraznil význam vyváženého prístupu.

Fed: Kľúčový moment pre trhy

Zníženie úrokových sadzieb o 0,25 % je pre Fed dôležitým krokom smerom k stabilizácii ekonomiky a podpore rastu. Tento krok bol všeobecne očakávaný, no jeho vplyv na trhy a ekonomiku sa bude prejavovať v nasledujúcich mesiacoch.

Ak ešte nemáš svojho brokera, využi nasledujúci link a prispej tak na chod tohto magazínu, aby si mal vždy čerstvé informácie. Zároveň využiješ možnosť získať akcie zdarma.

Registruj sa na Freedom24 a otvor si účet

Očakáva sa, že kryptomeny a rizikové aktíva budú pokračovať v raste, kým akcie môžu čeliť krátkodobej volatilite, ak budú investori hľadať nové signály o ďalších krokoch Fedu. Výhľad na rok 2025 prináša zmiešané očakávania, pričom centrálna banka sa bude snažiť udržať rovnováhu medzi rastom a infláciou.

Dnešné rozhodnutie ukazuje, že Fed je pripravený konať na základe aktuálnych ekonomických podmienok, no zároveň si uvedomuje potrebu opatrnosti. Tento prístup bude kľúčový pre udržanie dôvery trhov a investorov v nasledujúcom roku.

Ďalšie zaujímavé čítanie: Kalendár investora (16. – 22. 12. 2024) – Tento týždeň rozhodne Fed

Maj prehľad o svetových trhoch a nezmeškaj príležitosť!

Ak ťa baví náš obsah, ale chcel by si ísť viac do hĺbky prípadne by sa sa chcel pridať do našej investorskej komunity, kde je už viac ako 500 investorov, tak sa pridaj do VIP členstva Investície vo vrecku.

Ako funguje také VIP členstvo a čo sa v ňom dozvieš? Pozri si TOTO VIDEO.

Vo VIP členstve nájdeš akciové portfólio Ing. Jakuba Kraľovanského, vnútornú tabuľku firiem, watchlist ako aj rôzne fundamentálne reporty či analýzy konkrétnych firiem a omnoho viac.

Dôležité odkazy

Investície vo vrecku

Nežáleží na tom, či ste nováčik alebo skúsený investor, Investície vo vrecku sú tu pre vás! Sledujeme svetovú ekonomiku, finančné trhy, pritom sa pozeráme aj na konkrétne aspekty obchodovania a investovania. Vzdelávanie je jedinou cestou, ako zlepšiť finančnú kondíciu a dosiahnuť svoje investičné ciele.

Kontaktné údaje

Copyright © 2023 – 2025 Investicievovrecku.sk & Trader20.sk a dodávatelia. Všetky práva vyhradené pre materiály a obsah stránky.

Doslovné ani čiastočné preberanie materiálov nie je povolené bez uvedenia zdroja a predchádzajúceho písomného súhlasu vydavateľa.

Obchodovanie je riskantné a môžete pri ňom stratiť časť alebo celý investovaný kapitál. Poskytnuté informácie slúžia len na informačné a vzdelávacie účely a nepredstavujú akýkoľvek typ finančného poradenstva a/alebo investičného odporúčania.

Sledujeme svetovú ekonomiku, finančné trhy, pritom sa pozeráme aj na konkrétne aspekty obchodovania a investovania. Investície vo vrecku.
Investície vo vrecku
Zistiť viac o VIP členstve Investície vo vrecku
Získaj členstvo len za 9 € / mesiac
Návrat hore
Sledujeme svetovú ekonomiku, finančné trhy, pritom sa pozeráme aj na konkrétne aspekty obchodovania a investovania. Investície vo vrecku.
Zavrieť menu